В Тюменской области выросло количество пассивных инвесторов
В 2025 году в сравнении с аналогичным периодом прошлого года на 35% увеличилось количество тюменцев, пассивно инвестирующих в индексные фонды, отдельные акции индекса и робоэдвайзеры — с 12 до 16,2 тыс. Об этом РБК Тюмень сообщил доцент Финансового университета при правительстве РФ, управляющий партнер исследовательского центра «Аналитика. Бизнес. Право» Марчел Кырлан.
Виды пассивного инвестирования: плюсы и минусы
По словам Марчела Кырлана, существует несколько видов пассивного инвестирования:
- индексные фонды представляют собой инвестиционные портфели, которые повторяют структуру биржевого индекса. Инвестор фактически покупает долю сразу во всех компаниях, входящих в индекс, в соответствующих пропорциях. Преимущество — высокая диверсификация при низких комиссиях. Недостаток — доходность строго привязана к индексу, в периоды общего спада на рынке будет снижаться и фонд;
- отдельные акции индекса подразумевают самостоятельный отбор инвестором некоторых компаний из индекса для вложений. Преимущество — возможность сосредоточиться на потенциально более сильных компаниях и избежать вложений в отстающие. Недостаток — более высокие риски из-за меньшей диверсификации и необходимость глубокого анализа при выборе бумаг;
- облигации — долговые ценные бумаги с фиксированным доходом. Преимущества — предсказуемый доход, относительно низкий риск (особенно для государственных облигаций). Недостатки — более низкая доходность по сравнению с акциями, подверженность инфляционному риску и риску дефолта эмитента;
- недвижимость как пассивная инвестиция включает приобретение объектов для получения арендного дохода. Преимущества — стабильный денежный поток, потенциальный рост стоимости актива со временем, защита от инфляции. Недостатки — высокий порог входа, низкая ликвидность, затраты на обслуживание и ремонт, риски, связанные с поиском арендаторов;
- банковские депозиты — наиболее консервативный инструмент пассивного дохода. Преимущества — максимальная надежность (в пределах страховой суммы), гарантированный доход, высокая ликвидность. Недостатки — низкая доходность, часто не покрывающая инфляцию, ограничения по досрочному снятию средств.
Также, как отметила руководитель проектов АО ИФК «Солид» Анна Усенко, есть варианты пассивного инвестирования в робоэдвайзеры или алгоритмические стратегии (автоматизированные платформы для управления портфелем) и эдвайзеры, или доверительное управление (клиент выбирает стратегию согласно своему риск-профилю, а управляющий управляет портфелем клиента).
Риски и ошибки пассивного инвестирования
По словам Анны Усенко, есть рыночный риск: например, падение стоимости активов из-за кризиса. Во-вторых, инфляция: доходность может не покрыть рост цен. Также есть риск ликвидности (некоторые инструменты сложно быстро продать без потерь), валютный риск (для инвестиций в зарубежные активы) и ошибки в выборе стратегии (например, излишняя концентрация в одном секторе.
По словам основателя социальной сети о финансах «БАЗАР» Владислава Никонова, чтобы избежать убытков, при инвестировании важно учитывать следующие принципы:
- диверсификация — ключевой элемент стратегии: распределение средств между разными классами активов для снижения рисков;
- долгосрочный подход: пассивные инвестиции рассчитаны на годы, не следует реагировать на краткосрочные колебания рынка;
- минимальные издержки: необходимо выбирать платформы и инструменты с низкими комиссиями и операционными расходами;
- регулярные вложения: инвестировать систематически, независимо от текущей рыночной ситуации;
- финансовая грамотность: регулярно обновлять знания, поскольку рыночная конъюнктура постоянно меняется.
В 2024 году у жителей Тюменской области в два раза увеличился портфель сбережений на обезличенных металлических счетах— до 397,3 млн руб. Большая часть этих накоплений (92%) — в золоте. По словам управляющего ВТБ в Тюменской области Евгения Федосова, в 2024 году цены на золото неоднократно обновляли исторические максимумы: с января учетная цена за грамм выросла на 56%. Подробнее об инвестициях в драгоценные металлы, плюсы, минусы и возможные риски читайте в материале РБК Тюмень.
Читайте РБК в Telegram! Самые важные новости, только проверенная информация.
Экспертиза выявила изменение психического состояния Долиной при сделке
Де Вевер исключил использование активов России без выполнения условий Бельгии
Мосгорсуд отклонил жалобу защиты Чекалиных на продление домашнего ареста
Барщевский объявил об уходе с поста полпреда правительства в КС
Wildberries проработает запуск собственного онлайн-кинотеатра
Трамп назвал цели США в отношении Венесуэлы
