Рефинансирование кредитов: когда это реально выгодно и как не ошибиться

Фото: Алексей Гайнов / URA.RU

С 2022 по 2024 годы россияне активно брали кредиты, несмотря на рост ключевой ставки. По данным Центробанка (ЦБ), именно высокий спрос на заемные средства разгонял инфляцию и регулятор был вынужден ужесточать условия: ставка за два года постепенно поднялась с 7,5 до 21%, что сделало кредиты заметно дороже. Тем не менее кредитная активность оставалась относительно высокой — россияне продолжали брать кредиты на фоне ряда факторов. В 2025 году, когда Центробанк начал цикл снижения ставки, для части населения стал актуальным вопрос рефинансирования. РБК Тюмень пообщался с экспертами и выяснил, стоит ли сейчас пересматривать свои финансовые обязательства и в каких случаях этот инструмент действительно помогает сократить долговую нагрузку.

Как снижение «ключа» влияет на программы рефинансирования

Кандидат экономических наук и отраслевой эксперт Ольга Горюкова подтверждает: по мере снижения ставки банки действительно активнее продвигают программы рефинансирования.

«Снижение ключевой ставки делает рефинансирование доступнее и для банков, и для клиентов. Кредитные организации готовы удерживать заемщика и предлагают ему более длительный срок или новые условия, если это сохраняет его в их портфеле», — говорит Горюкова.

По ее словам, реже всего за рефинансированием обращается бизнес — основные заявители сейчас это ипотечные заемщики и клиенты, взявшие потребкредиты и автокредиты в 2024 году по завышенным ставкам.

Когда рефинансирование имеет смысл

К рефинансированию чаще всего приходят заемщики, которые столкнулись с ухудшением финансовой ситуации или взяли кредит в момент высокой ставки, говорит юрист и эксперт по банкротству Евгения Боднар.

«Рефинансирование — это способ получить более выгодные условия по кредитному договору. Но стратегия сработает только если удастся найти кредит с меньшим годовым процентом. В текущих условиях снижение ставки обычно несущественно, поэтому пользоваться инструментом стоит осторожно», — отмечает Боднар.

Она подчеркивает, что рефинансирование действительно работает, если банки предлагают более низкую ставку по кредитным картам (или увеличенный льготный период), что позволяет закрыть текущую задолженность и получить дополнительные месяцы без процентов.

При этом банкам не всегда доступно рефинансирование любых займов. Чаще всего отказывают при рефинансировании микрозаймов, валютных кредитов, кредитов в банках с отозванной лицензией или обязательств с просрочкой.

Когда рефинансирование не помогает — и даже ухудшает ситуацию

Евгения Боднар подчеркивает, что бывают случаи, когда рефинансирование может сделать условия хуже:

• новая ставка не намного ниже старой;
• дополнительные комиссии и страхование «съедают» всю выгоду;
• срок погашения становится короче и ежемесячный платеж неожиданно растет;
• банк предлагает хорошие условия, но требует залог — при финансовых трудностях это риск потерять имущество.

«Рефинансирование — это полноценный новый кредит. Некоторые заемщики используют его регулярно, перенося непогашенные долги на новый договор снова и снова. Это прямой путь к ухудшению кредитного рейтинга и росту долговой нагрузки», — предупреждает Боднар.

По ее словам, рефинансирование не решает проблему, если у человека не только кредитная карта, но и другие долговые обязательства, с которыми он уже не справляется.

«В таких ситуациях разумнее рассматривать альтернативы — например, процедуру банкротства физлица», — добавляет эксперт.

Как понять, выгодно ли рефинансирование

Ольга Горюкова отмечает, что универсального алгоритма нет — все зависит от финансовой ситуации клиента. Но ключевые параметры всегда одинаковы:

• ставка по новому кредиту,
• срок,
• наличие комиссий,
• требования по страховкам и сервисам,
• итоговый ежемесячный платеж.

Если срок нового кредита значительно превышает срок старого, то переплата все равно появится, даже при снижении ставки. Но многие заемщики выбирают такой вариант ради снижения ежемесячной нагрузки.

«МФО — отдельная история. Если банк готов рефинансировать микрозаймы, это почти всегда в пользу клиента из-за огромной разницы в конечной стоимости кредита», — подчеркивает эксперт.

При этом банки зачастую не сообщают окончательные условия рефинансирования. Это происходит из-за необходимости анализа профиля заемщика.

«Банку важно сначала получить кредитный отчет из БКИ. Только после анализа кредитной истории, состава долгов, среднемесячных платежей и риск-профиля он может предложить реальные условия», — объясняет Горюкова.

Как рассчитать выгоду

Финансовый директор ГК «Гранула-Спеццемент» Сергей Петелин обращает внимание, что правильная оценка выгоды требует не только сравнения ставок, но и расчета приведенной стоимости будущей экономии. Он объяснил принцип на примере.

«Предположим, по прежнему кредиту вы должны были платить 37 165 руб. в месяц, а после рефинансирования 36 152 руб. в месяц в течение предстоящих 36 месяцев и ставка по новому кредиту составляет 18% годовых. Разница в платеже в 1011,19 руб в месяц в течение предстоящих 36 месяцев, по формуле приведенной стоимости аннуитета это эквивалентно тому, чтобы сегодня получить разом 27917,15 руб. и если других расходов на рефинансирование нет, то сделка выгодна», — пояснил эксперт. 

Он также отметил, что тот же подход применим и для компаний.

Стоит ли спешить?

Эксперты считают снижение ставки устойчивым трендом. Горюкова уверена, что снижение ключевой ставки — не разовая пауза, а длительный процесс, пусть и не быстрый.

«Клиент может рефинансировать задолженность не один раз. При снижении ставки имеет смысл пересматривать условия регулярно — так заемщик постепенно уменьшает долговую нагрузку», — считает эксперт.

Сергей Петелин также обращает внимание на прогноз ДКП: в базовом сценарии ЦБ ожидает ключевую ставку 13–15% в 2026 году и 7,5–8,5% в 2027–2028 годах.

«Не обязательно ждать идеальных условий. Если экономия есть сейчас — рационально воспользоваться возможностью», — считает эксперт.

В третьем квартале 2025 года в Тюменской области, включая ХМАО и ЯНАО, объем выданных потребкредитов (без ипотеки и автокредитов) сократился до 37,1 млрд руб., что на 32,5% меньше, чем годом ранее — тогда регион «выдал» 55 млрд руб. По данным НБКИ, несмотря на снижение, объединенная Тюменская область остается четвертой в стране по объему потребкредитования после Москвы, Подмосковья и Санкт-Петербурга. Падение в регионе выглядит умеренным на фоне общей динамики: в ряде субъектов РФ объемы просели более чем на 50%.